Geschäftsentscheidungen, die vor 15 Jahren getroffen wurden, funktionieren nicht

Das Problem (eingereicht per E-Mail von T.J.)

Vor etwa 15 Jahren, Wir gingen zu einem Nachlassplanungsgespräch mit einer Lebensversicherungsgesellschaft. Wir waren besorgt über die Erbschaftssteuer, Also dachten wir, wir müssten etwas tun. Wir haben einen unwiderruflichen Trust mit Lebensversicherungen gegründet, denken, dass der Erlös zur Zahlung der Erbschaftssteuer verwendet wird. Jetzt stellen wir fest, dass der Trust alle Kinder als Begünstigte auflistet, und sie konnten einfach das Geld nehmen und weglaufen. Wie werden also Steuern gezahlt? Zusätzlich, danach, Wir haben unser gesamtes Land in eine LLC eingebracht und wir haben eine C-Corporation für unseren landwirtschaftlichen Betrieb. Wir haben dann allen unseren Kindern etwas Eigentum geschenkt, um unseren Nachlasswert zu verringern. Es ist ein Chaos, und jetzt versuchen wir, einen Teil dieses Eigentums zurückzugewinnen und es dorthin zu lenken, wo wir es wünschen. Können wir das beheben?

Lösungen:

Ziemlich genau jetzt, es wäre leicht, etwas Dreck zu werfen, was ich tun werde. Lebensversicherungsgesellschaften wissen, dass Landwirte ihr Land leidenschaftlich lieben und die Farm durch eine hohe Steuer oder einen teuren Aufkauf verwüstet werden würde. Bei einigen Versicherungsgesellschaften der Produktverkauf kann weitaus wichtiger sein als der eigentliche Plan. Einige bieten ein „Betriebsnachfolgeprogramm, “, aber das ist manchmal nichts anderes als ein Verkaufsgespräch. Der einfache Verkauf ist "erschrecken und hier unterschreiben". Die Mehrheit der unwiderruflichen Trusts verteilt Bargeld aus dem Trust direkt an die Kinder, ohne dass eine Weiterführung des Hofes oder die Zahlung von Steuern vorgesehen sind. Es hört sich so an, als ob Ihre Situation genau in diese Kategorie fällt.

Was ist die Lösung? Die meisten Änderungen erfordern einige Unterschriften und die Zusammenarbeit aller Beteiligten. und das könnte ein problem sein. Sie könnten das Vertrauen ändern oder zusammenbrechen. Die Entscheidung, was zu tun ist, beginnt mit Ihrem Ziel für Ihren gesamten Verteilungsplan. Wer benötigt das Geld und wie kann es strukturiert werden, um Ihre Absicht zu erreichen? Während Sie Änderungen vornehmen, Gehen Sie nicht davon aus, dass das Versicherungsprodukt selbst gut ist. Einige Versicherungsgesellschaften verkaufen Ihnen, was sie haben, nicht immer das, was Sie brauchen. Ebenfalls, die Art der Lebensversicherung oder ein Barwert wird einen Unterschied machen, was Sie tun können. Schenkungsprobleme müssen verstanden werden. Das Versicherungsproblem kann behoben werden, aber Sie werden bessere Ratschläge brauchen, als Sie bisher hatten.

Es war kein guter Rat, allen Erben die Unternehmensanteile zu schenken, die die Farm betreiben. Nichtlandwirtschaftliche Erben als Teil einer Betriebsgesellschaft zu haben, endet selten gut. Es ist wahrscheinlich, dass sie am Ende eine Minderheitsbeteiligung an einem Vermögenswert mit begrenzten Renditen erhalten. was bei Handschellen ein Vorteil ist. Diese Anteile müssen eher früher als später an Ihren landwirtschaftlichen Erben gehen:Kaufen Sie sie für einen logischen Rabatt zurück. Das kann jetzt etwas kosten, aber es ist besser, als später mit einem größeren Problem konfrontiert zu werden.

Das Konzept der Land LLC ist in Ordnung, aber die LLC muss über Miet- und Buyout-Bestimmungen für den landwirtschaftlichen Erben verfügen. Wenn diese Bestimmungen enthalten sind, eine sofortige Änderung ist möglicherweise nicht erforderlich oder Sie möchten diese in Zukunft angehen.

Der Anstieg der Rohstoffe, Maschinen, und Bodenwerte, zusammen mit möglichen steuerrechtlichen Änderungen, werden einige der Versicherungs- und Gimmick-Planer aufgepeppt und bereit sein, mehr Landwirten zu „helfen“, in Panik alle möglichen neuen Fehler zu machen. Die meisten Ihrer Probleme können behoben oder verbessert werden, aber sie werden ein paar Gespräche und Vereinbarungen brauchen. Mit dieser Art von Problem sind Sie nicht allein. Diese Diskussion kann anderen helfen, die gleichen Fehler zu vermeiden.

Myron Friesen ist Mitinhaber von Farm Financial Strategies in Osage, Iowa. In den letzten 21 Jahren hat Er hat ausschließlich mit Bauernfamilien im gesamten Mittleren Westen zusammengearbeitet, um Strategien für den Übergang von landwirtschaftlichen Betrieben zu entwickeln. Friesen ist an einem Bergsee aufgewachsen, Minnesota, Bauernhof. Er besitzt und betreibt eine 1, 70 Hektar große Acker- und Viehzuchtfarm mit seiner Frau und seinen vier Kindern. farmestate.com